Тел. (812) 313-05-30

194021, Санкт-Петербург, ул. Шателена, дом 26А БЦ "Ренессанс", 8-й этаж.
Эл. почта: arsagera@arsagera.ru

Личный финансовый план (ЛФП)

Личный финансовый план – это способ управлять своими доходами и сбережениями. Из материала Вы узнаете, как правильно его составить и что нужно для его реализации.

Примечание редакции: Данный материал самостоятельно подготовил Корнилов Андрей в рамках акции «Ученье – свет». Материал не является рекламным, однако редакция считает себя вправе предупредить, что стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в ПИФы. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Взимание скидок (надбавок) уменьшит доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда.

Любой план, личный или корпоративный, это инструмент достижения цели. В нём обозначена текущая ситуация и что необходимо сделать.

Представим человека, который находится в лабиринте. Его цель – добраться до выхода. Если у него в руках окажется схема этого лабиринта, на которой обозначено, где он сейчас находится, то найти выход не составит труда. Кроме того, человек будет чувствовать себя более комфортно, исчезнет страх перед неизвестностью.

Личный финансовый план также позволяет достичь цели. Он, подобно плану лабиринта, наглядно показывает текущую ситуацию (в данном случае финансовую), цели и пути их достижения.

Личный финансовый план позволит вам:

  1. Осознать текущее положение дел и построить перспективу на будущее (чтобы потом не было мучительно больно за бесцельно прожитые годы). Увидеть, откуда берутся ваши деньги и куда они уходят.
  2. Поставить перед собой конкретные финансовые цели.
  3. Избежать типичных ошибок. Защититься от финансового краха.
  4. Взять ситуацию под контроль. Обрести спокойствие и комфорт, забыть о страхе перед неопределённостью, что бы при этом ни происходило в вашей жизни.
  5. Достичь поставленных целей!

Итак, первое, что необходимо сделать – это определить свои финансовые цели.

Большинство людей туманно представляют, чего же они действительно хотят. Деньги приходят и уходят, финансовые проблемы никуда не деваются, а мечты остаются лишь мечтами.  

Движение к цели, наоборот, может дать поразительный эффект. Достигается то, что совсем недавно казалось нереальным. Как ни банально это звучит, но успехов добиваются те немногие люди, которые чётко обозначили свои цели. А вы хотите вступить в ряды этих людей? Тогда прямо сейчас возьмите ручку и  пропишите свои цели. Цель от мечты отличается тем, что она более конкретна.

Финансовая цель – это ответ на два вопроса: какая нужна сумма денег и к какому сроку. Рекомендую заполнить следующую табличку, которую приводит Владимир Авденин в книге «Азбука финансовой грамотности»:

Цель 1.

Хочу _________, на что необходимо _____________ рублей через ____ лет.

Цель 2.

Хочу _________, на что необходимо _____________ рублей через ____ лет.

 

Цель N.

Хочу _________, на что необходимо _____________ рублей через ____ лет.

Одной из главных целей любого современного человека является создание пенсионного капитала. В нужный момент он не появится сам собой «по щучьему велению». Единственный выход для большинства людей – это накопление на пенсию в течение всей трудовой жизни. Очевидно, что для этого нужно откладывать часть заработанных денег, а не тратить всё на повседневные нужды.

Другими целями может быть всё что угодно, любая ваша мечта. Например, это может быть покупка жилья или накопление капитала на обучение детей.

При постановке целей важно расставить приоритеты, понять, какие из них для вас наиболее значимы.

Итак, первый шаг составления личного финансового плана – это определение целей.

Далее нужно изучить текущую финансовую ситуацию. Для этого записываем все доходы, расходы, имущество и долги.

Вспомнить и записать все доходы несложно. Их, как правило, не бывает много. С расходами дело обстоит сложнее.

Чтобы составить структуру расходов, рекомендуется какое-то время записывать все свои траты. Многие люди, подводя итоги, сильно удивляются, увидев, сколько денег они выбрасывают на абсолютно ненужные вещи. Эти деньги могли быть потрачены на достижение важных для этих людей целей. А так они просто исчезли.

Задумайтесь, а вы контролируете свои деньги или они управляют вами? Если вы покупаете слишком много ненужных вещей, значит пока вы зависимы от своих денег.

Кто-то может возразить, что считать каждую копейку - скучно. На самом деле это и не требуется. Если покупка безделушек делает вас счастливее, то просто выделите на развлечения определённую сумму денег. По крайней мере вы не будете себя обманывать и потратите не все деньги, а только отведённые на эти цели. В этом случае вы берёте контроль над финансами в свои руки.

Итак, посмотрите на свою структуру расходов. Расставьте приоритеты. Выберите, какие траты приближают вас к поставленным целям, а какие бесполезны.

Структура моих расходов:

  1. На повседневные нужды (жильё, еда, одежда, транспорт и т.д.)

__________________ руб.

  1. На достижение важных целей (инвестиции)

__________________ руб.

  1. Бесполезные траты, покупка безделушек

__________________ руб.

Составьте бюджет расходов. Для достижения масштабных финансовых целей, на которые придётся копить несколько лет, нужно выделить отдельную статью под названием «инвестиции». Определите размер регулярных инвестиций. Именно от этой величины будет зависеть, насколько быстро можно достичь целей. Рекомендуется инвестировать не менее 10% от доходов.

Вы можете убедиться сами, что совсем не сложно экономить десятую часть своих доходов, не снижая при этом качества жизни. Качество вашей жизни при этом даже возрастёт, поскольку сэкономленные деньги вы инвестируете на достижение важных для вас целей. Здесь главное – расстановка приоритетов. Что для вас важнее, потратить всё сегодня на безделушки или накопить пенсионный капитал?

Итак, запомните. Инвестируемые деньги – самые важные траты. Именно они приблизят вас к поставленным целям.

Главное правило богатства очень простое: зарабатывать больше, чем тратить, а остаток – инвестировать.

Чтобы выделить деньги на инвестиции, можно пойти следующими путями:

  • сократить траты,
  • увеличить текущие доходы, найти новые источники доходов,
  • использовать имеющиеся накопления,
  • продать или сдать в аренду ненужное имущество и т.д.

Итак, выделите сумму, которую сможете регулярно инвестировать на достижение важных целей. Далее нужно взять на себя обязательства по выполнению запланированных действий в любой ситуации, будь то временные трудности или, наоборот, головокружительный успех. Обязательство перед самим собой о регулярных инвестициях дисциплинирует и помогает достичь целей. Дорогу осилит идущий. Следуя по намеченному плану, человек делает свою жизнь более комфортной. Делаются маленькие шаги сегодня для достижения видимой цели в будущем, страх перед неизвестностью и неопределённостью исчезает. Понимание того, что ты делаешь, даёт уверенность в завтрашнем дне.

Следующий этап составления ЛФП – это финансовые расчёты. Они позволят определить, достижимы ли поставленные цели и в какие сроки.

Предварительно нужно определить допустимый уровень риска при инвестировании. Защититься от рисков можно с помощью диверсификации (избитая фраза о яйцах в одной корзине не теряет свою актуальность) – необходимо распределять деньги по разным инструментам, использовать портфельное инвестирование.

Рыночный риск – это риск изменения текущей стоимости инвестиционных инструментов.

По рыночному риску условно все инструменты можно разделить на 3 категории: консервативные, умеренные  и агрессивные.

Ниже в таблице приведены примеры некоторых инвестиционных инструментов:

 

Консервативные инструменты

Умеренные инструменты

Агрессивные инструменты

Характеристика

 – гарантия сохранности капитала,

– низкая доходность (0-5% годовых).

 – возможно частичное изменение курсовой стоимости,

 – умеренная доходность (3-10% годовых).

 – риск потери капитала,

 – высокая потенциальная доходность (более 10% годовых).

Примеры (*)

 – банковские вклады,

 – страховые компании,

 – пенсионные фонды,

 – недвижимость.

 – облигации,

 – ПИФы недвижимости,

 – ПИФы облигаций,

 – смешанные ПИФы.

 – акции,

 – ПИФы акций.

(*) - Деление на категории - условное. Риски могут сильно отличаться. Всегда нужно смотреть на конкретный инструмент. Например, риск вложения в отдельные акции всегда выше, чем в ПИФ. Гособлигации надёжнее, чем «мусорные» корпоративные. А некоторые ПИФы недвижимости можно отнести в колонку «агрессивные» и т.д.

Консервативные инструменты — это «тихая гавань» для ваших денег. Главный критерий, которому они должны соответствовать — это гарантия сохранности капитала. Что бы ни произошло, эти деньги всегда останутся с вами.  Выбрать консервативные инструменты бывает непросто. Например, если банковский депозит составляет 5% годовых, а инфляция 9%, то такой инструмент не подойдёт для долгосрочного сохранения средств. Консервативный инструмент должен защищать средства от инфляции.  Также нужно смотреть, кто даёт вам гарантии и на чём они основываются.

Владимир Савенок в книге «Как составить личный финансовый план. Путь к финансовой независимости» рекомендует вкладывать в консервативные инструменты долю средств, равную вашему возрасту. Это довольно интересная мысль.

Будем условно считать, что жизнь человека составляет 100 лет. Чем старше он становится, тем меньше ему хочется рисковать своими деньгами. Если вкладывать в консервативные инструменты долю средств, равную своему возрасту, то к 100-летию все средства окажутся надёжно защищены. В то же время в молодом возрасте большая доля средств будет находиться в агрессивных и умеренных инструментах, тем самым позволяя деньгам работать.

Распределение долей между умеренными и агрессивными инструментами - личное дело каждого и зависит от аппетита инвестора к риску и планируемым срокам вложений. Чем больше планируемый срок вложений — тем большую долю можно вкладывать в агрессивные инструменты. Именно поэтому в молодом возрасте основная доля инвестиций должна находиться в агрессивных инструментах. С течением времени они дадут наилучшие результаты.

Ниже приводятся примеры портфелей:

Возраст Планируемый срок инвестиций Доли инструментов: Консервативные/Умеренные/Агрессивные
25 25 25/25/50
25 10 25/40/35
25 5 25/50/25
35 25 35/20/45
35 10 35/35/30
35 5 35/45/20
45 25 45/20/35
45 10 45/30/25
45 5 45/40/15

Итак, составьте структуру портфеля по рыночным рискам.

Далее можно приступить непосредственно к финансовым расчетам. Сами расчеты сделать не сложно, если известны цели, исходные данные и суммы регулярных инвестиций.

Годовую доходность можно принять следующим образом: консервативные инструменты — 3%, умеренные — 6%, агрессивные — 12%. Не стройте иллюзий относительно больших процентов, например 20-30% годовых. Если ваши инструменты покажут такую доходность — пусть это будет приятным сюрпризом. Кроме того, для простоты в расчётах не учитывается инфляция.

Ниже приводится пример расчета плана:

  • цель — накопление капитала,
  • срок инвестирования 10 лет,
  • сумма ежегодных взносов 10 т.р.,
  • структура портфеля: 25% консервативные, 25% умеренные, 50% агрессивные инструменты,
  • принятые в расчете доходности: консервативные — 3%, умеренные — 6%, агрессивные — 12% годовых,
  • первоначальный капитал отсутствует.
Год Инвестируемая сумма На начало года На конец года  
Консервативные Умеренные Агрессивные Консервативные Умеренные Агрессивные ИТОГО
капитал
25% 25% 50%        
1 10 000 2 500 2 500 5 000 2 575 2 650 5 600 10 825
2 10 000 5 206 5 206 10 413 5 362 5 519 11 662 22 543
3 10 000 8 136 8 136 16 272 8 380 8 624 18 224 35 228
4 10 000 11 307 11 307 22 614 11 646 11 985 25 328 48 959
5 10 000 14 740 14 740 29 480 15 182 15 624 33 017 63 823
6 10 000 18 456 18 456 36 912 19 010 19 563 41 341 79 914
7 10 000 22 478 22 478 44 957 23 153 23 827 50 352 97 332
8 10 000 26 833 26 833 53 666 27 638 28 443 60 106 116 186
9 10 000 31 547 31 547 63 093 32 493 33 439 70 664 136 597
10 10 000 36 649 36 649 73 298 37 749 38 848 82 094 158 691

Обратите внимание, структура портфеля постоянно поддерживается. В первый год на консервативные инструменты выделено 2 500 руб., в следующий год на эту часть портфеля выделено 5 206-2 575=2 631 руб. (чтобы сохранить долю в размере 25%) и т.д. Активы докупаются с целью восстановления первоначальной пропорции 25/25/50. Постоянное выравнивание структуры портфеля позволяет сохранять пропорцию по рискам. На долгосрочном периоде такая стратегия даёт наилучшие результаты.

После того, как вы провели расчеты, легко проверить, как быстро можно достичь поставленных целей. Если оказывается, что имеющихся ресурсов недостаточно, то нужно либо урезать расходы, либо увеличивать доходы, либо корректировать цели. Откорректируйте приоритеты, суммы, цели, сроки.

Следующий этап составления личного финансового плана — это выбор конкретных инструментов инвестирования. Самые простые и доступные — это банковский вклад и ПИФ (вложения в эти инструменты возможны от суммы в 1000 руб.) Далее по мере повышения финансовой грамотности и накопления капитала можно расширить спектр используемых инструментов.

Первоначальные накопления удобно размещать на банковском вкладе, с которого потом будут переводиться деньги на инвестиции.

Как уже говорилось выше, банковский вклад, проценты по которому ниже инфляции, не подходит для долгосрочного сохранения капитала. Российские страховые компании и пенсионные фонды пока тоже не радуют на фоне существующей инфляции. Для целей консервативного инвестирования приходится либо вкладывать средства за рубеж, либо в недвижимость. Также с натяжкой к консервативным инструментам можно отнести ПИФы недвижимости, если инвестиционный срок достаточно большой.

С выбором умеренных и агрессивных инструментов дело обстоит несколько проще. Россия — развивающаяся страна и вкладывать деньги в эту страну перспективно. Это именно то, что требуется от инвестиций — позволить деньгам работать и зарабатывать.

 Компания Арсагера предлагает следующие ПИФы по категориям рыночных рисков:

Умеренные

Агрессивные

 – ЗПИФН «Арсагера — жилые дома»,

 – ОПИФСИ «Арсагера — фонд смешанных инвестиций»

 – ОПИФА «Арсагера — фонд акций»,

 – ИПИФА «Арсагера — акции 6.4»,

 – ЗПИФН «Арсагера — жилищное строительство».

Обязательно сформируйте резервный фонд на непредвиденные нужды. Его величина должна быть равна 3-6 месячным расходам. Лучше всего открыть банковский вклад с возможностью снятия средств без потери процентов. Резервный фонд в нашем плане условно будем относить в категорию «консервативные инструменты», хотя доходность по нему может быть меньше инфляции. Эти деньги будут служить нам не для того, чтобы зарабатывать, а для защиты. Резервный фонд – это ваша уверенность в завтрашнем дне. Если срочно понадобятся деньги, то их можно будет быстро снять со вклада. Остальные свободные средства можно смело вкладывать в долгосрочные инструменты, такие как ПИФ и недвижимость. При этом не придётся в срочном порядке продавать активы в невыгодный момент времени.

Ещё одним важным пунктом защиты является страховка. Если вы являетесь основным кормильцем в семье, то нужно застраховать свою жизнь и здоровье. Тогда, что бы ни случилось, финансовое благополучие вашей семьи будет застраховано.

Итак, выберите конкретные инструменты инвестирования в соответствии с вашими целями и установленной структурой портфеля по рискам.

Личный финансовый план готов. Теперь необходимо начать его реализацию! Обязательно придерживайтесь плана, что бы ни происходило: временные трудности или неожиданный успех. Будьте хладнокровны в любой ситуации.

Сохраняйте структуру портфеля по рискам. Когда агрессивная часть портфеля покажет высокие результаты, будет большой соблазн перевести туда все свои средства. Будьте благоразумны – большая доходность предполагает большие риски! Невозможно предсказать, как изменится рынок. Единственное, что мы можем – это застраховать свои риски путём поддержания выбранной структуры портфеля.

И, напоследок. В личном финансовом плане невозможно учесть всё на 100%. Жизнь меняется. Со временем приоритеты и цели могут стать другими. Этого бояться не нужно. Самое главное, что личный финансовый план на текущий момент учитывает сегодняшнюю ситуацию и обозримую перспективу. Если что-то в жизни изменится, то план всегда можно будет откорректировать. Возвращаясь к аналогии с лабиринтом, представьте, что в этом лабиринте со временем появляются новые ходы и перегородки, а стенки медленно движутся. В этом случае, маршрут выхода из лабиринта придётся изменить. Текущий же план будет необходим, чтобы начать движение, сделать первые шаги.

Повторим все этапы составления и реализации ЛФП:

  1. Определите цели.
  2. Изучите текущую ситуацию.
  3. Установите размер регулярных инвестиций, дайте себе обязательство всегда выделять эту сумму.
  4. Составьте структуру портфеля по рыночным рискам.
  5. Проведите финансовые расчеты. Проверьте, достижимы ли цели. При необходимости измените приоритеты.
  6. Выберите конкретные инвестиционные инструменты.
  7. Сформируйте резервный фонд и при необходимости застрахуйте свою жизнь и здоровье.
  8. Начните реализацию плана.
  9. Регулярно поддерживайте выбранную структуру портфеля.
  10. Периодически корректируйте план, исходя из изменений в жизни.

Задумайтесь, на чьи цели в данный момент работают ваши деньги? Личный финансовый план поможет взять финансы под контроль. Начните прямо сейчас! ЛФП необходим людям с любым размером доходов. Помните, либо вы управляете своими деньгами, либо они вами!

Далее приводится ещё один пример расчёта личного финансового плана:

 

Год Инвестирую
в начале
года
Капитал
на начало
года
На счёте в банке ПИФ акций ПИФ
недвижимости
Расходы
 (из них на страховку
по 10т.р.)
Капитал
на конец
года
Комментарий
1 100 000 100 000 90 000 0 0 -10 000 92 700 Сформирован резерв
90 т.р.
2 100 000 192 700 90 000 61 800 30 900 -10 000 194 670  
3 100 000 294 670 90 000 129 780 64 890 -10 000 306 837 Продажа земельного
участка за 2 млн руб.
4 2 100 000 2 406 837 90 000 1 537 891 768 946 -10 000 2 630 221  
5 100 000 2 730 221 90 000 1 753 480 876 740 -10 000 2 985 943  
6 100 000 3 085 943 90 000 1 990 629 995 314 -10 000 3 377 237  
7 100 000 3 477 237 90 000 2 251 491 1 125 746 -10 000 3 807 661  
8 100 000 3 907 661 90 000 2 205 107 1 102 554 -510 000 3 731 127 Покупка машины
за 500 т.р.
9 100 000 3 831 127 90 000 2 487 418 1 243 709 -10 000 4 196 940  
10 100 000 4 296 940 90 000 2 797 960 1 398 980 -10 000 4 709 333  
11 100 000 4 809 333 90 000 3 139 556 1 569 778 -10 000 5 272 967  
12 100 000 5 372 967 90 000 3 515 311 1 757 656 -10 000 5 892 963  
13 100 000 5 992 963 90 000 3 928 642 1 964 321 -10 000 6 574 960  
14 100 000 6 674 960 90 000 1 049 973 524 987 -5 010 000 1 825 156 Покупка квартиры
за 5 млн руб.
15 100 000 1 925 156 90 000 1 216 771 608 385 -10 000 2 100 371  
16 100 000 2 200 371 90 000 1 400 248 700 124 -10 000 2 403 109  
17 100 000 2 503 109 90 000 1 602 072 801 036 -10 000 2 736 119  
18 100 000 2 836 119 90 000 1 824 080 912 040 -10 000 3 102 431  
19 100 000 3 202 431 90 000 2 068 288 1 034 144 -10 000 3 505 374  
20 100 000 3 605 374 90 000 2 336 916 1 168 458 -10 000 3 948 612  
21 100 000 4 048 612 90 000 2 632 408 1 316 204 -10 000 4 436 173  
22 100 000 4 536 173 90 000 2 957 449 1 478 724 -10 000 4 972 490  
23 100 000 5 072 490 90 000 3 314 994 1 657 497 -10 000 5 562 439  
24 100 000 5 662 439 90 000 3 708 293 1 854 146 -10 000 6 211 383  
25 100 000 6 311 383 90 000 4 147 589 2 073 794   6 936 222 Пенсионный капитал
создан. Рента примерно
28 т.р.

Подписаться… Короткая ссылка:


2 комментария | Оставить комментарий

 УК "Арсагера" 4 августа 2015 в 11:23

Олег, благодарим Вас за интерес. Что касается суммы 5 206, то получилась она следующим образом: на начало второго года сумма вложений будет составлять: 10 000 (часть дохода, направляемого на сбережения) + 10 825(результат вложений предыдущего года) = 20 825 руб. Таким образом, во втором году консервативные и умеренные вложения будут составлять 25% от этой суммы, то есть 5 206 (с учетом округления)

0  0

 Олег 4 августа 2015 в 02:33

Здравствуйте! Спасибо за интересную и полезную статью! По ходу прочтения возник вопрос "Каким образом у вас получилась сумма 5206 руб в таблице составления структуры портфеля по рыночным рискам?" Пытался посчитать, но никак не выходит данное число...Объяснения под таблицей не дали должного эффекта...Заранее спасибо за ответ!

0  0

Личный
кабинет

Фактом входа Вы даете согласие на получение, хранение и обработку персональных данных

Книга об инвестициях

Если вы заметили ошибку, выделите текст (максимум 127 символов) и нажмите Ctrl+Enter
Карта сайта