Наши фонды. Арсагера – фонд смешанных инвестиций. #245 с 08.11.2019 по 22.11.2019
Эксперт: Вячеслав Питенко – начальник отдела портфельных инвестиций
- 0
- 139
Здравствуйте, уважаемые зрители! С вами Вячеслав Питенко, я расскажу об операциях с активами «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 8.11.2019 по 22.11.2019.
За отчётный период стоимость пая и композитный индекс изменились отрицательно. Изменение индекса для этого фонда рассчитывается, как полусумма изменений индекса МосБиржи и корпоративного индекса Cbonds.
При управлении фондом смешанных инвестиций мы стремимся поддерживать доли акций и облигаций в диапазоне от 40% до 60%. Мы считаем, что такое сочетание долей отвечает уровню риска для такого продукта, как фонд смешанных инвестиций.
На 22 ноября доля акций составляет около 61%, а доля облигаций – около 39%.
Рассмотрим структуру фонда. Обратимся к долговой части портфеля.
В группе 2.1 продавали Облигации Федерального займа серий 26212 и 26207.
В группе 5.1 продавали облигации ФСК. Отдельно отметим приобретение в портфель нового инструмента – биржевые облигации ВЭБ.РФ.
В группе 5.2 продавали облигации Газпром нефти.
В группе 5.3 без операций.
В группе 2.4 также без операций.
В группе 5.6 без операций.
Дюрация долговой части портфеля сократилась на 12 дней.
Переходим к акциям.
В группе 6.1 продавали акции Лукойла, Алросы и ФСК, покупали бумаги остальных эмитентов кроме Газпром нефти.
В группе 6.2 продавали акции Системы, ОГК-2 и ЛСР, покупали бумаги остальных эмитентов кроме префов Нижнекамскнефтехима.
В группе 6.3 продавали акции Мостотреста, покупали бумаги МРСК Центра и Приволжья и МРСК Волги.
В группе 6.4 без операций.
В отраслевой структуре заметных изменений не происходило.
Переходим к рейтингам по доходности и изменению стоимости пая и индексов на различных временных интервалах.
В заключение наш постулат №2: Соотношение «риск-доходность» определяет клиент.
На этом у меня всё. До свидания и всего хорошего.
___________________________________________
|
|
Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»
|
