Наши фонды. Арсагера - фонд смешанных инвестиций. #196 с 08.12.17 по 22.12.17

Эксперт: Андрей Валухов - зам. начальника аналитического управления

  • 0
  • 80

Здравствуйте, уважаемые зрители! С Вами Андрей Валухов, я расскажу об операциях с активами «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08 декабря по 22 декабря 2017 года. Отметим, что в отчетном периоде нами было проведено ранжирование облигаций.

Изменение стоимости пая фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» и индексов МосБиржи и IFX Cbonds за период с 08.12.17 по 22.12.17

За отчётный период стоимость пая изменилась отрицательно, а композитный индекс - положительно. Изменение индекса для этого фонда мы рассчитываем, как полусумму изменений индекса МосБиржи и корпоративного индекса Cbonds.

При управлении фондом смешанных инвестиций мы стремимся поддерживать доли акций и облигаций в диапазоне от 40% до 60%. Мы считаем, что такое сочетание долей отвечает уровню риска для такого продукта, как фонд смешанных инвестиций.

На 22 декабря доля акций составляет около 59.7%, а доля облигаций – около 39.5%.

Состав и структура портфеля облигаций портфеля фонда «Арсагера – ФСИ» на 22.12.17

Рассмотрим структуру фонда, обратимся к долговой части портфеля.

Изменение состава и структуры групп 2.1-5.1 портфеля фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

В группе 2.1 продавали облигации федеральных займов и облигации Москвы.

В группе 5.1 без операций.

Изменение состава и структуры групп 2.2-5.2 портфеля фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

В группе 5.2 продавали облигации РЖД, Московского Кредитного Банка, ЛенСпецСМУ и биржевые облигации Газпром нефти.

Изменение состава и структуры групп 2.3-5.3 портфеля фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

В группе 5.3 без операций.

Изменение дюрации долговой части портфеля фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

Дюрация долговой части портфеля  снизилась на 11 дней. 

На 22 декабря в портфеле два дефолтных выпуска, по которым ведется претензионная работа и которые не учитываются при расчете стоимости чистых активов фонда.

Изменение состава и структуры группы 6.1 портфеля фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

Переходим к акциям. В группе 6.1 продавали акции Сбербанка, Лукойла, Газпрома, Россетей.

Изменение состава и структуры группы 6.2 портфеля фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

В группе 6.2 продавали акции Энел Россия, префы Мечела, Татнефти. Покупали акции Газпром нефти и префы Башнефти.

Изменение состава и структуры группы 6.3 портфеля фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

В группе 6.3 покупали акции МРСК Центра, продавали бумаги Банка Санкт-Петербург и Протека.

Изменение состава и структуры группы 6.4 портфеля фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

В группе 6.4 без операций.

Изменение отраслевой структуры фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» за период с 08.12.17 по 22.12.17

В отраслевой структуре портфеля существенных изменений не происходило.

Место фонда «Арсагера – фонд смешанных инвестиций» в рейтинге открытых пифов смешанных инвестиций, изменение стоимости пая за разные периоды на 21.12.17

Переходим к рейтингам по доходности и изменению стоимости пая и индекса на различных временных интервалах.

В заключение наш постулат №1 Мера риска определяет доходность

На этом у меня всё. До свидания и всего хорошего.

Обязательный блок, предусмотренный законодательством: дисклеймер, правила фонда смешанных инвестиций, лицензии УК «Арсагера» декабрь 2017

Видеоканалы компании:

Поля, отмеченные «*» обязательны к заполнению

Книга об инвестициях

Нажимая на данную кнопку я даю согласие на обработку персональных данных