Сравнение результатов «Арсагера – фонд акций» с результатами индексного фонда.
На информере приводится информация о разнице между изменением стоимости пая «Арсагера – фонд акций» и индексного фонда с начала текущего года по дату расчета. Мы называем эту разницу – альфа.
Расчет альфы производится в процентах по следующей формуле:
Альфа = (СПФАтек/СПФАнач) – (СПИФтек/СПИФнач), где
СПФАтек – стоимость пая «Арсагера – фонд акций» на текущую дату,
СПФАнач – стоимость пая «Арсагера – фонд акций» на начальную дату,
СПИФтек – стоимость пая индексного фонда на текущую дату,
СПИФнач – стоимость пая индексного фонда на начальную дату.
В качестве начальной даты для расчета альфы с начала 2024 года берется 29.12.2023 года.
На графике приводится информация о том, как менялось значение альфы (оранжевая линия) на протяжении года, а также приводится информация о ежедневном изменении альфы (голубые столбики характеризуют положительное изменение, серые – отрицательное).
В долгосрочном периоде мы стремимся превосходить результаты портфеля акций, повторяющего структуру индекса МосБиржи.
В регулярных видеообзорах о работе фонда мы приводим информацию об агрегированных фундаментальных показателях портфеля фонда и индекса МосБиржи.
![](https://arsagera.ru/images/nashi_rynki_5/20231222fa06.png)
Показатели рассчитываются исходя из текущих цен акций, их доли в портфеле фонда и в индексе МосБиржи, а также прогнозов по прибыли и балансовой стоимости компаний по итогам года.
Приведенные выше данные могут давать общее представление о перспективности инвестиций в акции. Сравнение данных по портфелю и индексу дает представление о том, за счет каких фундаментальных показателей возможно получение результатов управления портфелем, превосходящих изменение индекса (подробнее об этом в материале «Слайд «Фундаментальные показатели портфеля фонда и индекса МосБиржи»).
Информация об отклонении структуры портфеля фонда от отраслевой структуры индекса приводится в ежеквартальной отчетности о работе фонда и в материале «Отчет «Отраслевой анализ портфеля».
Альфа по итогам года (исторические значения)
Альфа по итогам года (исторические значения с 2010 года)
Изменение альфы в 2023 году
Изменение альфы в 2022 году
Изменение альфы в 2021 году
Изменение альфы в 2020 году
Изменение альфы в 2019 году
Изменение альфы в 2018 году
Изменение альфы в 2017 году
Изменение альфы в 2016 году
Изменение альфы в 2015 году
Параметры ценной бумаги
ISIN |
RU000A0HGNG6
|
Тикер на МосБирже |
АрсагераФА |
Название фонда |
Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Арсагера — фонд акций»
|
Маркет-мейкер: |
ИК РИКОМ-ТРАСТ |
Время работы маркет-мейкера: |
не менее 300 минут в течение торгового дня
|
Предполагаемый спред:
|
|
с 12.30 до 15.00
|
≈ 2%(±1,0% от БО3) |
с 15.00 до 17.30 |
≈ 1%(±0,5% от БО3) |
Внимание! Во избежание возможных ошибок при совершении сделок на бирже настоятельно рекомендуем проводить операции только по лимитным заявкам (указывайте в заявке цену сделки, по которой Вы готовы купить/продать паи). Не рекомендуем использовать рыночный тип заявки при совершении сделок.
Биржевые ориентиры для совершения операций на бирже
Данная информация нацелена на то, чтобы помочь участникам торгов принять решение о совершении сделок с паями фонда с учетом текущих биржевых котировок ценных бумаг, входящих в портфель фонда.
Предоставляемая информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Внимание! Цены на бирже формируются в результате спроса и предложения участников торгов и не зависят от действий управляющей компании. Владелец паев, если его не устраивает биржевая цена или нет подходящего объема, может перевести свои паи на лицевой счет, открытый в реестре пайщиков фонда, и осуществить погашение паев по расчетной стоимости пая в соответствии с Правилами фонда. Для получения консультации о переводе паев с брокерского счета на лицевой счет в реестре пайщиков Вы можете обратиться к нашим специалистам.
Предоставляемая информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Время обновления данных (Т0):
БО1 – Биржевой ориентир №1 (по средневзвешенным ценам) рассчитывается на основе средневзвешенных цен, сформировавшихся к указанному времени от начала биржевых торгов (с учетом утренней торговой сессии).
БО2 – Биржевой ориентир №2 (по ценам спроса и предложения) рассчитывается на основе средних значений между лучшей ценой на покупку и лучшей ценой на продажу.
БО3 – Биржевой ориентир №3 (синтетический, взвешенный по времени) содержит в себе накопленную к определенному моменту времени информацию о средневзвешенных ценах и учитывает текущую рыночную ситуацию..
Методика расчета БО1
Количество ценных бумаг по каждой позиции, входящей в состав фонда на момент расчета, умножается на средневзвешенную цену, сформировавшуюся на момент расчета (время указывается в составе БО1). Результаты перемножения по каждой позиции суммируются. К полученному результату добавляется объем денежных средств на счете брокера и на расчетных счетах фонда на момент расчета, а также дебиторская задолженность, входящая в состав активов фонда на конец предыдущего дня. Из полученного результата вычитается размер кредиторской задолженности и резервов. Полученный результат делится на количество паев фонда на конец предыдущего дня, скорректированное в зависимости от объема денежных средств, поступивших с транзитного счета.
Методика расчета БО2
БО2=(∑(Pсi+Pпi)/2*Qi + ДС + ДЗ - КЗ - Р)/Qп,
где Pсi – лучшая цена спроса i-ого эмитента,
Pпi – лучшая цена предложения i-ого эмитента,
Qi – количество бумаг i-ого эмитента в портфеле на момент расчета,
ДС – объем денежных средств на счете брокера и на расчетных счетах фонда на момент расчета,
ДЗ – дебиторская задолженность фонда на конец предыдущего рабочего дня,
КЗ – кредиторская задолженность фонда на конец предыдущего рабочего дня,
Р – резервы фонда на конец предыдущего рабочего дня,
Qп – количество паев фонда на конец предыдущего рабочего дня, скорректированное в зависимости от объема денежных средств, поступивших с транзитного счета.
Методика расчета БО3
БО3 = (БО1 * Т1 + БО2 * (Т – Т1) ) / Т,
где БО1 – Биржевой ориентир №1,
БО2 – Биржевой ориентир №2,
Т1 – количество часов, прошедших с начала основной торговой сессии,
Т – общее количество часов основной торговой сессии.
Расчет биржевых ориентиров прекращается в 18.40 по московскому времени.
Внимание! Во избежание возможных ошибок при совершении сделок на бирже настоятельно рекомендуем проводить операции только по лимитным заявкам (указывайте в заявке цену сделки, по которой Вы готовы купить/продать паи). Не рекомендуем использовать рыночный тип заявки при совершении сделок.
Динамика расчетных значений с начала торговой сессии
Нет данных за ~{localTime}~ |
Краткие итоги I квартала 2024 года
- изменение индекса МосБиржи полной доходности составило +8,35%;
- стоимость пая за квартал выросла на 7,26%;
- СЧА фонда увеличилась, наблюдался приток средств пайщиков;
- наибольшую долю в портфеле занимает отрасль «Добыча, переработка нефти и газа». На втором месте «Финансовый сектор», «Черная металлургия, добыча угля и железной руды» на третьем месте;
- уровень «диверсификации Арсагеры» портфеля находился в диапазоне 40,5%–50,0%.
Алексей Астапов Директор по привлечению капитала и продвижению
Интересная информация о фондовом рынке
Индекс МосБиржи полной доходности в 1 квартале вырос на 8,35% (с 6 998 до 7 582 пунктов). Банк России просигнализировал, что высокий уровень ключевой ставки сохранится в течение более длительного периода, чем ожидалось ранее. Это привело к значительному снижению цен на облигации, особенно в секторе долгосрочных государственных облигаций. Также на этом фоне наблюдался существенный поток средств на депозиты (+2 трлн ₽) и в фонды денежного рынка (аналог депозитов). Курс рубля ослаб на 3% (с 89,69 до 92,37 ₽ за долл. США), несмотря на существенный рост нефтяных цен – 12,4% (с 77,8 до 87,5 долл. за баррель). В марте начался резкий рост цен на золото, в результате чего котировки обновили рекорд – 2 400 долл. за тройскую унцию.
В группе 6.1 в наших портфелях существенный рост акций НЛМК (+24%) и префов Сургутнефтегаза (+19%) связан с хорошими результатами основной деятельности и высокой дивидендной доходностью. Ослабление ограничений, связанных с блокировкой операций ПИФов, среди владельцев паев которых присутствуют нерезиденты из недружественных стран, привели к значительным распродажам акций Газпром нефти (-13%). Отрицательный результат акций НОВАТЭКа (-7,5%) связан с усилением санкционного давления на СПГ проекты компании.
В группе 6.2 хорошие результаты основной деятельности и высокая дивидендная доходность обеспечили существенный рост акций Группы ЛСР (+49%), Банка Санкт-Петербург (+44%) и префов Башнефти (+29%), входящих в состав наших портфелей. Трудности с логистикой и сбытом, мораторий на выплату дивидендов, а также постоянная неопределенность с налоговой нагрузкой привели к существенному снижению котировок акций Распадской (-9%).
В группе 6.3 в наших портфелях существенный рост акций НК РуссНефть (+45%) связан со снижением долга и новостями о выкупе привилегированных акций, ограничивающих возможности получения доходов по обыкновенным акциям. Результат хуже средней по группе (+15,3%) у акций ЧМК (-5%).
Спасибо, что Вы с нами. Удачных инвестиций!
Результаты управления инвестиционным портфелем Арсагера - фонд акций
-
IV квартал 2023 года BV
PDF 646,82 Кб. Загружен: 84
-
I квартал 2024 года
PDF 3,57 Mб. Загружен: 487
-
IV квартал 2023 года
PDF 3,6 Mб. Загружен: 1139
-
II квартал 2023 года BV
PDF 637,5 Кб. Загружен: 300
-
III квартал 2023 года
PDF 3,59 Mб. Загружен: 884
-
II квартал 2023 года
PDF 12,77 Mб. Загружен: 1271
-
IV квартал 2022 года BV
PDF 613,83 Кб. Загружен: 558
-
I квартал 2023 года
PDF 13,09 Mб. Загружен: 963
-
IV квартал 2022 года
PDF 13,21 Mб. Загружен: 1108
-
III квартал 2022 года
PDF 3,74 Mб. Загружен: 894
-
II квартал 2022 года BV
PDF 611,5 Кб. Загружен: 591
-
II квартал 2022 года
PDF 3,71 Mб. Загружен: 1049
-
IV квартал 2021 года BV
PDF 632,76 Кб. Загружен: 680
-
I квартал 2022 года
PDF 3,99 Mб. Загружен: 1150
-
IV квартал 2021 года
PDF 3,87 Mб. Загружен: 934
-
III квартал 2021 года BV
PDF 624,03 Кб. Загружен: 2215
-
III квартал 2021 года
PDF 3,84 Mб. Загружен: 1901
-
II квартал 2021 года BV
PDF 622,25 Кб. Загружен: 855
-
II квартал 2021 года
PDF 3,55 Mб. Загружен: 1854
-
I квартал 2021 года BV
PDF 627,13 Кб. Загружен: 1399
-
IV квартал 2020 года BV
PDF 627 Кб. Загружен: 1103
-
I квартал 2021 года
PDF 3,77 Mб. Загружен: 1580
-
III квартал 2020 года BV
PDF 627,01 Кб. Загружен: 1303
-
IV квартал 2020 года
PDF 3,75 Mб. Загружен: 1702
-
II квартал 2020 года BV
PDF 522,46 Кб. Загружен: 1532
-
III квартал 2020 года
PDF 3,72 Mб. Загружен: 1765
-
II квартал 2020 года
PDF 3,99 Mб. Загружен: 1676
-
I квартал 2020 года BV
PDF 521,1 Кб. Загружен: 1493
-
IV квартал 2019 года BV
PDF 520,82 Кб. Загружен: 1389
-
I квартал 2020 года
PDF 2,31 Mб. Загружен: 1677
-
IV квартал 2019 года
PDF 2,17 Mб. Загружен: 2621
-
III квартал 2019 года BV
PDF 517,89 Кб. Загружен: 1504
-
III квартал 2019 года
PDF 2,54 Mб. Загружен: 2001
-
II квартал 2019 года BV
PDF 515,12 Кб. Загружен: 1382
-
II квартал 2019 года
PDF 2,36 Mб. Загружен: 2837
-
I квартал 2019 года BV
PDF 508,22 Кб. Загружен: 1377
-
IV квартал 2018 года BV
PDF 508,11 Кб. Загружен: 1438
-
I квартал 2019 года
PDF 2,69 Mб. Загружен: 2316
-
IV квартал 2018 года
PDF 3,76 Mб. Загружен: 2553
-
III квартал 2018 года BV
PDF 510,83 Кб. Загружен: 1542
-
IV квартал 2017 года
PDF 2,28 Mб. Загружен: 2027
-
IV квартал 2016 года
PDF 6,42 Mб. Загружен: 1997
-
IV квартал 2015 года
PDF 5,38 Mб. Загружен: 2610
-
IV квартал 2014 года
PDF 5,11 Mб. Загружен: 2240
-
IV квартал 2013 года
PDF 7,97 Mб. Загружен: 2776
-
IV квартал 2012 года
PDF 5,09 Mб. Загружен: 2261
-
IV квартал 2011 года
PDF 5,25 Mб. Загружен: 2306
-
IV квартал 2010 года
PDF 4,22 Mб. Загружен: 2552
-
IV квартал 2009 года
PDF 1,53 Mб. Загружен: 3056
_____________________
Изменение стоимости пая фонда «Арсагера — фонд акций» составило: 1 мес. (29.02.2024 - 31.03.2024) – +1,12%; 3 мес. (31.12.2023 - 31.03.2024) – +7,26%; 6 мес. (30.09.2023 - 31.03.2024) – +9,41%; 1 год (31.03.2023 - 31.03.2024) – +55,54%; 3 года (31.03.2021 - 31.03.2024) – +40,38%; 5 лет (29.03.2019 - 31.03.2024) – +121,12%.